بازار گاو نر در مقابل خرس: آنچه سرمایه گذاران باید بدانند

صرف نظر از اینکه شما یک سرمایه گذار فردی کوچک هستید یا یک سرمایه گذار نهادی بزرگ، دانستن تفاوت بین بازارهای گاو نر و خرسی بسیار مهم است. نه تنها مستقیماً بر دارایی های سرمایه گذاری شما تأثیر می گذارد، بلکه بر پولی که وارد جیب شما می شود نیز تأثیر می گذارد.

به طور خلاصه، یک بازار صعودی به شرایط بازار سهام اشاره دارد که در حال افزایش است یا انتظار می رود افزایش یابد در حالی که یک بازار نزولی به شرایط بازار سهام اشاره می کند که در حال کاهش است یا انتظار می رود کاهش یابد.

از زمان شیوع بیماری همه گیر COVID-19، همه نگران وضعیت اقتصاد جهانی هستند. با توجه به نرخ تورم بالا، قیمت های سوخت و کمبود مواد غذایی، تعداد بیشتری از مردم مشتاق هستند تا با امور جاری همگام شوند.

با تغییر وضعیت اقتصاد جهانی، نوسانات بازار سهام نیز رو به افزایش است. بر اساس گزارش S&P Dow Jones Indices، سهام ایالات متحده در 13 ژوئن 2022 ضربه خورد و وارد بازار نزولی شد. این به این دلیل است که S&P 500 پس از ثبت کاهش 21 درصدی بسته شد.

در این مقاله، به معانی پشت بازار گاوی و نزولی، ویژگی‌های هر بازار و نحوه تأثیر آنها به عنوان یک سرمایه‌گذار یا سرمایه‌گذار بالقوه می‌پردازیم.

پس به خواندن ادامه دهید!

اصطلاحات "گاو نر" و "خرس" بازار از کجا سرچشمه گرفته است؟

احتمالاً از خود پرسیده اید، چرا گاو نر و خرس؟اصلاً حیوانات چه ربطی به بورس دارند؟

در اینجا یک پیش زمینه کوچک برای کمک به درک بهتر شما وجود دارد.

استفاده از اصطلاحات گاو نر و خرس در امور مالی به قرن هفدهم باز می گردد. تصور می شود که این اصطلاحات از نحوه حمله این دو حیوان سرچشمه گرفته باشد. گاو نر معمولاً با فشار دادن شاخ های خود در هوا به هدف خود حمله می کند در حالی که یک خرس از پهلو به هدف خود حمله می کند و به چنگال هایش می زند.

این دو قیاس به عنوان نشانه ای از افزایش یا کاهش قیمت ها در بازار سهام استفاده می شود.

اولین مورد ثبت شده استفاده از واژه گاو با اشاره به بازار سهام در بورس اوراق بهادار لندن در سال 1769 انجام شد. "خرس" اولین بار در سال 1787، هشت سال بعد، در بورس اوراق بهادار لندن استفاده شد.

تفاوت بین یک گاو نر و یک بازار خرس

بازار صعودی به شرایط بازار سهام اشاره دارد که در آن قیمت سهام در حال افزایش است یا انتظار می رود در یک دوره زمانی پایدار افزایش یابد. به طور کلی، زمانی که بازارها در یک دوره زمانی بدون کاهش بیش از 20 درصدی نسبت به اوج 52 هفته‌ای قبلی خود، افزایش می‌یابند، این یک بازار صعودی در نظر گرفته می‌شود.

از سوی دیگر، بازار نزولی به شرایطی در بازار سهام اشاره دارد که قیمت سهام 20٪ یا بیشتر از بالاترین قیمت اخیر کاهش یافته است. قیمت سهام در یک بازار معمولاً به طور مداوم در حال کاهش است.

با توجه به آنچه در گذشته شاهد بودیم، بازارهای نزولی گاهی اوقات می توانند شدیدتر باشند. به عنوان مثال، در طول رکود بزرگ در اواخر دهه 2000، قیمت های بازار بیش از 50 درصد کاهش یافت. در طول رکود بزرگ، اوضاع حتی بدتر بود و قیمت‌ها تا 83 درصد کاهش یافت.

اخیراً، زمانی که همه‌گیری کووید-19 در سال 2020 شیوع پیدا کرد، سرمایه‌گذاران یک اتفاق نادر را تجربه کردند که در آن بازار به‌سرعت متوالی بازار نزولی و گاوی را تجربه کرد. در فوریه و مارس، شاخص S&P 500 به سرعت بیش از 30 درصد در عرض چند روز کاهش یافت. با این حال، تنها در عرض 33 روز از معاملات، بازار به بالاترین حد خود رسید، بنابراین آن را به کوتاه ترین بازار نزولی در تاریخ S&P 500 تبدیل کرد.

مهم است بدانید که معمولاً بازارهای نزولی به طور متوسط حدود 10 ماه دوام می آورند. و بنابراین چرخش سریع در سال 2020 یک اتفاق غیرعادی بود.

ویژگی های بازارهای گاو نر و خرس

اگرچه بازارهای گاو نر و خرس عمدتاً با افزایش یا کاهش قیمت سهام مشخص می شوند ، اما ویژگی های قابل توجهی دیگر نیز وجود دارد که سرمایه گذاران باید از آنها مطلع شوند.

ویژگی های یک بازار گاو نر

عرضه و تقاضا برای اوراق بهادار

در یک بازار گاو نر ، تقاضا برای اوراق بهادار زیاد است. این امر به این دلیل است که بسیاری از سرمایه گذاران مایل به خرید اوراق بهادار هستند اما تعداد کمی از آنها مایل به فروش آنها هستند. این امر معمولاً منجر به افزایش قیمت سهام می شود زیرا سرمایه گذاران برای سهام موجود در دسترس هستند.

روانشناسی سرمایه گذار

رفتار بازار تا حد زیادی تحت تأثیر چگونگی درک مردم از وضعیت بازار سهام و همچنین نحوه واکنش آنها به تغییراتی که رخ می دهد ، تأثیر می گذارد.

در یک بازار گاو نر ، سرمایه گذاران حاضر به شرکت هستند زیرا بر اساس نحوه عملکرد بازار ، امید به کسب سود وجود دارد.

مطمئناً ، روانشناسی سرمایه گذار و عملکرد بازار سهام وابسته به متقابل است.

تقویت فعالیت اقتصادی

در یک بازار گاو نر ، افراد باید در پایان روز سود کسب کنند. در نتیجه ، آنها پول بیشتری دارند و مایل به خرج کردن آن هستند. این باعث رشد و افزایش رشد اقتصاد می شود.

این به نوبه خود معمولاً منجر به افزایش تولید ناخالص داخلی می شود.

عملکرد بازار سهام

قیمت سهام معمولاً در بازار گاو نر بالا می رود و ارزش خود را به دست می آورد. این منجر به افزایش فعالیت معاملاتی می شود که منجر به سود بالاتر می شود.

تغییر نرخ بیکاری

نرخ بیکاری در بازار گاو نر پایین تر است زیرا مشاغل در چنین اقتصادهایی در حال گسترش و استخدام کارمندان جدید هستند.

نرخ تورم

در یک بازار گاو نر ، ممکن است تورم بالا برود زیرا قدرت هزینه های مردم به پایان رسیده و همچنین به دلیل تقاضای زیاد برای محصولات و خدمات است.

نرخ بهره

منافع پایین اغلب بازار گاو نر را توصیف می کند. این به نوبه خود باعث می شود که مشاغل برای وام گرفتن پول و مقیاس عملیات آنها مقرون به صرفه تر شود.

ویژگی های بازار خرس

عرضه و تقاضا برای اوراق بهادار

در بازار خرس ، تقاضا برای اوراق بهادار کم است. این بدان معناست که تعداد بیشتری از مردم به جای خرید به دنبال فروش هستند. با توجه به تقاضای کم ، قیمت سهام کاهش می یابد.

روانشناسی سرمایه گذار

درک و احساسات سرمایه گذاران در بازار خرس منفی است. در نتیجه ، سرمایه گذاران شروع به انتقال پول خود به اوراق بهادار با درآمد ثابت می کنند زیرا منتظر حرکت بازار سهام در جهت مثبت هستند.

وقتی قیمت سهام کاهش می یابد ، اعتماد به نفس سرمایه گذاران کم است.

کاهش فعالیت اقتصادی

مشاغلی که سهام آنها در مبادلات تجارت می کنند بخشی از اقتصاد بیشتر هستند. این بدان معناست که بورس و اقتصاد بسیار به هم پیوسته اند.

در یک اقتصاد ضعیف ، بسیاری از مشاغل سود بزرگی را ثبت نمی کنند زیرا قدرت هزینه مصرف کنندگان کم است. کاهش سود بر ارزش بازار سهام تأثیر می گذارد.

توجه به این نکته حائز اهمیت است که رکود اقتصادی و افسردگی معمولاً با بازارهای خرس مرتبط است.

عملکرد بازار سهام

کاهش قیمت سهام معمولاً با بازار خرس مرتبط است. در نتیجه ، فعالیت معاملاتی کاهش می یابد که باعث می شود بازار سهام ارزش خود را از دست بدهد.

تغییر نرخ بیکاری

افزایش نرخ بیکاری با بازارهای خرس مرتبط است. این امر به این دلیل است که مشاغل موجود در چنین اقتصادی رونق ندارند و بنابراین درآمد کاهش می یابد. این ترجمه به شرکت هایی است که افراد کمتری را استخدام می کنند یا دیگران را رها می کنند.

نرخ تورم

میزان تورم در بازار خرس اغلب به دلیل کم بودن تقاضای در بازار کم است.

با این حال ، تورم در بازار خرس هنوز هم می تواند رخ دهد. نکته در نکته ، میزان تورم در ایالات متحده به دلیل عواملی مانند همه گیر Covid-19 و جنگ اوکراین در همه زمان ها 9. 1 ٪ است.

غالب نرخ بهره

نرخ بهره بالا به بازارهای خرس مرتبط است. این امر باعث می شود که شرکت ها مقیاس شوند زیرا هزینه دسترسی به وام ها بیشتر است.

چگونه باید در بازار گاو و خرس سرمایه گذاری کنید؟

در یک بازار گاو نر

در سهام رشد سرمایه گذاری کنید زیرا آنها تمایل به عملکرد خوب در بازار گاو نر دارند. سهام رشد به شرکتهایی اشاره دارد که سرمایه گذاران به دلیل پتانسیل هایی که دارند ، عملکرد بسیار خوبی دارند.

برنامه ریزی برای داشتن یک استراتژی سرمایه گذاری بلند مدت به عنوان شرکت هایی که یک بنیاد تجاری محکم دارند ، احتمالاً شرکت هایی با اصول تجاری عالی دارند ، احتمالاً در دراز مدت بازده بزرگی را برای نمونه کارها شما ایجاد می کنند.

دارایی های جغرافیایی خود را متنوع کنید تا از بازارهای گاو نر در سایر نقاط جهان نیز بهره مند شوید. همچنین با افزایش نرخ تورم ، تخصیص بخشی از نمونه کارها شما به دارایی هایی مانند املاک و مستغلات می تواند یک انتخاب سرمایه گذاری عالی باشد.

در یک بازار خرس

در سهام ارزش سرمایه گذاری کنید زیرا آنها در بازار خرس بهتر عمل می کنند. سهام ارزش شرکت هایی هستند که سرمایه گذاران فکر می کنند از بازار کم ارزش هستند.

در نظر بگیرید که تخصیص نمونه کارها خود را به اوراق قرضه یا تبدیل بخشی از آن به پول نقد افزایش دهید. این می تواند یک حرکت هوشمندانه در بازار خرس باشد.

یک استراتژی سرمایه گذاری بلند مدت داشته باشید زیرا احتمالاً بدون توجه به شرایط موقت غالب بازار ، ارزش بیشتری کسب می کنید.

خط پایین

داشتن یک استراتژی سرمایه گذاری بلند مدت اطمینان حاصل می کند که شما در پایان روز ارزش کسب می کنید. هنگام سرمایه گذاری ، از پیوستن به احساسات بیش از حد خودداری کنید زیرا این امر می تواند به تصمیم گیری بد هنگام سرمایه گذاری شما منجر شود.

همیشه قبل از سرمایه گذاری پول خود در هر سهام ، تحقیقات خود را انجام دهید. اشتهای ریسک خود را ارزیابی کرده و با یک مشاور مالی معتبر که می تواند در طول فرآیند راهنمایی کند ، کار کنید.

اگر می خواهید با یکی از مشاوران مالی واجد شرایط ما در تماس باشید ، با ما در اینجا تماس بگیرید.

به یاد داشته باشید ، برای سرمایه گذاران بلند مدت ، بورس سهام همیشه نتایج مثبتی را ارسال کرده است.

هلدینگ سرمایه خیابان Bay Street

Bay Street Capital Holdings یک مشاوره سرمایه گذاری مستقل ، مدیریت ثروت و شرکت برنامه ریزی مالی است که مقر آن در پالو آلتو ، کالیفرنیا است. آنها اوراق بهادار را با هدف حفظ و افزایش کل دارایی ها و درآمد با اولویت بالا در مدیریت ریسک و نوسانات کل مدیریت می کنند. اگرچه بسیاری از مشاوران ممکن است بر حداکثر رساندن بازده متمرکز شوند ، اما در مدیریت ریسک و نوسانات کل اولویت بالاتری دارند.

بنیانگذار ما ، ویلیام هاستون پس از 13 سال حمایت از بزرگترین برنامه بازنشستگی ایالات متحده (650B دلار) ، خیابان Bay Street را تأسیس کرد. وی به عنوان 100 مشاور برتر مالی Investopedia برای سال 2021 شناخته شده است. در کالیفرنیا ، تنها دو شرکت سیاه پوست از نوزده شرکت این شناخت را دریافت کردند. در Scottsdale Arizona ، Ekenna Anya-Gafu CFP ، AAMS در بین بهترین مشاوران مالی به دلیل پاسخگویی ، دوستی ، مفید بودن و جزئیات وی شناخته شده است. خیابان خلیج برای دفاع از مدیران و کارآفرینان متنوع و نوظهور تأسیس شد. در سال 2021 ، خیابان Bay از بیش از 900 بنگاه در سراسر ایالات متحده در گروه مدیر دارایی برای مسئولیت اجتماعی شرکت (CSR) به عنوان فینالیست انتخاب شد.